Состояние и тенденции развития платежного рынка Малайзии

В последние годы рынок платежей Малайзии стремительно развивается, характеризуясь диверсификацией и оцифровкой. Ниже представлен анализ его текущего состояния и будущих тенденций:

1. текущее состояние рынка платежей

(1) Денежные средства остаются значительными

Несмотря на стремительный рост электронных платежей, наличные деньги остаются важным средством совершения ежедневных операций, особенно среди сельских жителей и мелких торговцев.
Данные BNM (Bank Negara Malaysia) показывают, что в 2022 году все еще будет совершаться около 40% транзакций с использованием наличных денег.

(2) Быстрый рост электронных платежей

оплата картойШироко распространены карты Visa и Mastercard, также очень популярны местные дебетовые карты (например, MyDebit).
Взрыв мобильных кошельков::
- Электронный кошелек Touch 'n Go(с Alipay) - один из крупнейших игроков;
- GrabPay(Интеграция экосистемы Grab);
- Увеличить(под управлением Axiata);
- Растет и число банковских кошельков, таких как MAE от Maybank.
Платежи с помощью QR-кодов пользуются популярностью: стандарт DuitNow QR обеспечивает совместимость сканирования кодов на разных платформах.

(3) Возникновение BNPL (купи сейчас, заплати потом)

Такие сервисы, как Atome, Split и Grab PayLater, популярны среди молодежи и потребителей электронной коммерции.

(4) Платежи в режиме реального времени (ПРВ)

DuitNow предлагает мгновенные денежные переводы для повышения эффективности P2P и торговых сборов.

2. ключевые факторы

✅ Поддержка государственной политики

BNM запускает план развития финансового сектора до 2025 года, предусматривающий проведение 400 безналичных операций на душу населения в год.
eKYC упрощает процесс открытия счета, способствуя развитию тенденции бескарточного обслуживания.

✅ Совершенствование цифровой инфраструктуры

Система FPX, управляемая MyClear, поддерживает банковские переводы в режиме онлайн;
DuitNow обеспечивает клиринг между банками в режиме реального времени.

✅ Электронная коммерция и экономика "на вынос
Такие платформы, как Lazada и Shopee, стимулируют расходы, связанные с электронными кошельками; Foodpanda/Grab стимулируют спрос на мелкие и высокочастотные мобильные платежи.

✅ молодежный дивиденд
Молодые люди до 30 лет составляют более 35%, они очень восприимчивы к технологиям и предпочитают бесконтактные способы оплаты.

3. прогнозы будущих тенденций развития

🔮 (1) Прорыв в области трансграничных платежей
По мере развития интеграции АСЕАН такие программы, как "DuitNow-Таиланд", могут быть распространены на другие страны, а проникновение платежей Alipay/WeChat может быть еще больше увеличено для обслуживания китайских туристов и продавцов трансграничной электронной коммерции.

🔮 (2) Суперприложение объединяет финансовую экосистему
Модель полномасштабных финансовых услуг, подобно тому, как Grab расширяет сферу поездок до страхования и кредитования, станет ключевым элементом конкуренции - Touch 'n Go уже начала экспериментировать со стратегией замкнутого цикла: транспорт + розничная торговля + платежи.

🔮 (3) Высокая вероятность пилотной посадки CBDC
Банк Негара Малайзии работает над созданием цифрового ринггита (CBDC), который, как ожидается, войдет в фазу тестирования в песочнице к 2025 году, чтобы повысить эффективность передачи денежно-кредитной политики и бороться с серой экономикой в торговле.

🔮(4)Регулирование BNPL ужесточается, но рост продолжается
BNPL могут столкнуться с новыми правилами, аналогичными сингапурскому MAS (например, обязательная оценка кредитоспособности), из-за растущего риска чрезмерного заимствования, но объем рынка будет продолжать расти со скоростью 20% в год или более, пока не достигнет уровня в 1 млрд долларов США примерно к 2026 году.

▶️ Заключение:

В краткосрочной перспективе в Малайзии сохранится "многосторонний" ландшафт - традиционные банковские учреждения (Maybank/CIMB), технологические гиганты (Grab/Axiata) и международные компании (Visa/Alipay) будут бороться за долю рынка; В долгосрочной перспективе тот, кто сможет завоевать доверие пользователей за счет более низких тарифов, более плавного трансграничного опыта или уникальных сценариев "липкости", будет доминировать в создании финансовой инфраструктуры следующего поколения в третьей по величине интернет-экономике Юго-Восточной Азии (после Индонезии и Таиланда).

4. Ключевые вызовы на рынке платежей
Несмотря на стремительный рост электронных платежей в Малайзии, она по-прежнему сталкивается с рядом структурных проблем:

(1) Цифровое неравенство между городом и деревней
- Высокий уровень проникновения в городах: прием электронных платежей превышает 60% в крупных городах, таких как Куала-Лумпур и Пенанг, но в сельских районах по-прежнему пользуются наличными.
- Недостаточное покрытие сети: в некоторых отдаленных районах Восточной Малайзии (Сабах и Саравак) сигнал 4G нестабилен, что влияет на использование мобильных платежей.

(2) Сопротивление затратам со стороны продавцов
- Микро-, малые и средние предприятия (ММСП) чувствительны к комиссиям за транзакции: в традиционных POS-системах они составляют около 1,5%-3%, а в DuitNow QR - всего 0,5%, но рынку еще предстоит провести разъяснительную работу.
- Инерция управления денежными средствами: многие мелкие торговцы все еще привыкли к ежедневным наличным расчетам, чтобы избежать сложностей с выверкой.

(3) Растущие риски безопасности и мошенничества
- Отчет BNM показывает рост мошенничества с электронными платежами в 2022 году на 27% в годовом исчислении, причем распространенными тактиками являются фишинговые сообщения (выдаваемые за банковские ссылки) и мошенничество с поддельными службами поддержки.
- Биометрическая аутентификация (например, отпечатки пальцев/лица) еще не получила широкого распространения, некоторые кошельки полагаются только на OTP-верификацию.

—

5. анализ возможностей сегментации
(1) Рынок голубого океана для B2B-платежей
✅ *Статус кво*: в платежах на уровне предприятия по-прежнему преобладают банковские переводы и чеки, что неэффективно; финансирование цепочек поставок недостаточно проникло в 10%.
✅ *Возможности*:
- API-встроенные финансовые решения (например, автоматизированные платежи с прямой интеграцией с ERP-системой);
- Пилотное применение блокчейна в сфере торгового финансирования (например, оцифровка аккредитивов).

(2) Социальная коммерция + конвергенция платежей
Рост социальной электронной коммерции, такой как TikTok Shop и WhatsApp Business, создал новый спрос - например:
- В Instagram есть встроенная функция "оплата по коду";
- TikTok сотрудничает с местными кошельками, чтобы запустить "Мгновенную кассу Live Shopping".

(3) Инновации в области комплаенса в исламском FinTech
Малайзия является одним из мировых исламских финансовых центров, поэтому модель "BNPL", соответствующая нормам шариата, или модель разделения прибыли (P2P-финансирование) может стать отличительной чертой.

—

<受地缘政治影响(数据本地化要求)| ||

—

▶️ рекомендации к действию:
Для выхода на малазийский рынок приоритетными являются следующие направления:

🚀 Адресация молодым горожанам: разработка сценарных продуктов (например, рассрочка на образование + пакеты курсов профессионального обучения) в партнерстве с платформой BNPL;

🌍 Устранение болевых точек трансграничной торговли: предоставление агрегированных услуг по сбору платежей (поддержка DuitNow/Alipay+/FPX и других многоканальных клирингов в один клик) для снижения курсовых потерь малых и средних предприятий, занимающихся внешней торговлей;

📱 Глубокое проникновение в офлайн-микроторговлю: продвигайте недорогие смарт-терминалы (аналогично китайской модели "кодовой лицензии") и накладывайте на них SaaS-функции управления запасами с добавленной стоимостью, чтобы повысить "липкость".

В конце концов, успех придет к тем, кто умеет балансировать."Локализованная операционная глубина"(например, поддержка интерфейса на малайском языке и доступ к местным счетам Bank Rakyat) против."Глобализированный экспорт технологий"(системы AML в реальном времени или протоколы межцепочечных расчетов) гибридные игроки - рынок, который требует как терпения, чтобы привить пользователям привычку, так и быстрого реагирования на окно возможностей, создаваемое изменениями в законодательстве.

Состояние и тенденции развития платежного рынка Малайзии