Сравнительный анализ малазийской платежной системы и международных платежей

вводная

С быстрым развитием глобальной цифровой экономики эволюция платежных систем стала важной темой в сфере FinTech. Будучи одной из важных экономик Юго-Восточной Азии, платежная система Малайзии подвержена влиянию спроса на местном рынке, а также сталкивается с конкуренцией и интеграцией международных платежей. В этой статье мы сравним и проанализируем сходства и различия между платежной системой Малайзии и основными международными платежными методами с разных точек зрения, а также обсудим будущие тенденции развития.

1. Характеристика внутренней платежной системы Малайзии

1.1 DuitNow: национальная система мгновенных денежных переводов

DuitNow - это платформа розничных платежей в режиме реального времени (RPP), запущенная Bank Negara Malaysia (Банк Негара Малайзия), которая поддерживает мгновенные межбанковские переводы и платежи по QR-коду. Система интегрирует традиционные каналы дистанционного банковского обслуживания, такие как FPX (Financial Process Exchange), чтобы позволить физическим и юридическим лицам быстро совершать транзакции. DuitNow больше ориентирована на удобство внутреннего рынка, чем на популярные во всем мире трансграничные переводы SWIFT или клиринговую систему еврозоны SEPA.

1.2 Популярность электронных кошельков, таких как GrabPay и Boost

Отечественные электронные кошельки, такие как GrabPay, Touch 'n Go eWallet и Boost, широко используются в Малайзии благодаря высокому уровню распространения смартфонов и политике правительства по продвижению безналичного общества. Эти платформы не только поддерживают повседневные расходы, оплату счетов и P2P-переводы, но и глубоко интегрированы с системами общественного транспорта (например, карты Touch 'n Go). Для сравнения, аналогичные услуги на международном рынке включают такие глобализованные решения, как Alipay, WeChat Pay или Apple Pay/Google Pay.

1.3 FPX и система межбанковских расчетов

FPX позволяет пользователям совершать онлайн-платежи непосредственно со своего банковского счета без необходимости вводить информацию о кредитной или дебетовой карте; эта модель аналогична iDEAL (Нидерланды) и SOFORT Banking (Германия) в европейском регионе. Тем не менее, охват все еще ограничен по сравнению с глобальными сетями, такими как Visa/Mastercard.

2.Внедрение международных трансграничных и региональных решений

2 . SWIFT vs RENTAS: различия в эффективности трансграничных финансовых потоков.

• SWIFT (Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunication) - наиболее широко используемый в мире протокол межфинансовой связи, но его обработка может занимать несколько дней и является дорогостоящей.
• С другой стороны, RENTAS - это эффективный и недорогой механизм валовых расчетов в режиме реального времени (RTGS) в Малайзии, но только для внутренних операций.

дело (право):: Если предприятию необходимо отправить деньги поставщику в Китае, то по традиционной системе SWIFT это может занять 3-5 рабочих дней, а при использовании канала сотрудничества Alipay+ этот срок может быть сокращен до нескольких минут.

3 . Нормативно-правовая база для воздействия на развитие

Видно, что Bank Negara Malaysia больше озабочен защитой безопасного и стабильного развития своих отраслей, в то время как Европейский союз делает акцент на рыночной конкуренции для инноваций.

4 . Прогнозы будущих тенденций

4.a ) Ускоренная гармонизация стандартов QR-кодов
В настоящее время DuitNow QR совместим с PromptPay в Таиланде и NETS в Сингапуре, и ожидается, что в дальнейшем он будет распространен на другие страны АСЕАН, чтобы сформировать региональную сеть взаимосвязи.

Вызов.
Необходимо решить проблему отсутствия гармонизации технических стандартов (например, Line Pay в Японии использует собственный формат) и риска колебаний валютных курсов.

Заключение #

В целом:

• Комбинация Duit Now + электронный кошелек обеспечивает превосходное удобство в быту.
• Однако с точки зрения интернационализации Visa/Mastercard по-прежнему является предпочтительным выбором для трансграничных операций.
• По мере реализации планов по подключению РЭС (например, подключение к BI-FAST в Индонезии) региональная интеграция будет сокращать разрыв.
  Поэтому потребителям рекомендуется гибко подходить к выбору сценария: местные программы для частого использования небольших сумм; крупные суммы/транснациональные предпочтения для услуг от известных учреждений!

5. различия в пользовательском опыте и платежных привычках

5.1 Платежные предпочтения малазийских пользователей
Основные причины, по которым малазийские потребители предпочитают использовать локализованные платежные инструменты, включают:
- Правительственная политика: например, программа e-Tunai Rakyat (субсидирование денежных средств в электронных кошельках) стимулировала людей использовать электронные кошельки Touch 'n Go, GrabPay и т. д.
- Интеграция локализованных функций: например, Boost поддерживает оплату коммунальных счетов, покупку билетов в кино и другие услуги, связанные с образом жизни, в то время как международные платежные платформы (например, PayPal) в меньшей степени охватывают местные сценарии.
- Низкий уровень проникновения кредитных карт: по сравнению с Европой и США, в Малайзии низкий уровень владения кредитными картами (~20%), что делает банковские переводы и электронные кошельки более популярными.

В отличие от них, международные пользователи обычно полагаются на следующее:
- Кредитные/дебетовые карты (Visa/Mastercard) - используются во всем мире, но имеют более высокую комиссию;
- Цифровой кошелек (Apple Pay/Google Pay) - основан на технологии NFC и имеет высокий уровень проникновения в развитых странах;
- Сервисы трансграничных денежных переводов (Wise/Revolut) - лучшие курсы обмена, но требуется дополнительная регистрация.

5.2 Скорость транзакций в сравнении со стоимостью
| Индикаторы | DuitNow (MY) | SWIFT (International) | Alipay+ (Региональное сотрудничество)|
|——|————-|————-|——————|
| Время прибытия | <10秒 | 1~3工作日 | <1分钟 | | 手续费 | ~免费或极低费用 (~RM0.50) | $15-$50不等 +中间行扣费^* Пропорциональное начисление к сумме (~1%)|

*Примечание: тарифы SWIFT в значительной степени зависят от транзитного банка и могут повлечь за собой скрытые расходы, если маршрут сложный. *

Из этого следует:
- DuitNow имеет абсолютное преимущество в небольших внутренних переводах;
- SWIFT подходит для крупных, но чувствительных ко времени транзакций;
- Новые программы, такие как Alipay+, восполняют пробел на рынке Юго-Восточной Азии.

—

6 . Сравнение механизмов безопасности и контроля рисков

Хотя все современные финансовые системы используют шифрование (например, TLS/SSL), существуют различия в его реализации.

6.a ) Строгость аутентификации
✅ Положение о BNM.
→ Двойная аутентификация (OTP+отпечаток пальца) требуется при оплате более RM1000.
→ Подозрительные транзакции автоматически замораживаются и сообщаются клиенту.

❌ Некоторые международные платформы требуют только пароль или распознавание лица для совершения дорогостоящих платежей (например, Venmo позволяет совершать $5000 за одну транзакцию в США).

Это означает, что малазийская система жертвует определенным уровнем удобства ради более высокого уровня безопасности - в соответствии с исламским финансовым благоразумием.

6.b ) Вопросы суверенитета данных
В соответствии с нормами GDPR, компании из ЕС должны хранить информацию о европейских пользователях на серверах на территории страны; в то время как в Малайзии пока нет подобных обязательных требований, в результате чего некоторые иностранные организации могут размещать свои данные в таких местах, как Сингапур, что вызывает опасения по поводу конфиденциальности.

—

#7 . Будущие задачи и направления

Несмотря на значительный прогресс, достигнутый к настоящему времени, необходимо решить следующие ключевые проблемы.

7.a ) Как можно улучшить трансграничную совместимость?
Пример: несмотря на то, что DuitNow подключен к системе PromptPay в Таиланде, ежедневный лимит обмена не может превышать RM15 000 (~$3200) из-за валютных ограничений, что мешает продвижению бизнес-использования.

Рекомендуется перенять опыт индийской модели UPI - расчеты в иностранной валюте в режиме реального времени через многосторонние соглашения, чтобы снизить риск валютных потерь.

7.b ) Изменят ли цифровые валюты (CBDC) ландшафт?
В настоящее время Банк Негара проводит эксперимент "Проект Данбар" (проект моста между центральными банками нескольких стран для цифровой валюты), который, в случае успеха, может обойти традиционные корреспондентские банковские операции и напрямую завершить трансграничный клиринг, что значительно повысит эффективность!

Однако децентрализованные активы, такие как биткойн, также создают проблемы в области регулирования, которые необходимо взвесить с точки зрения плюсов и минусов разработки соответствующей нормативной базы...

—

# Окончательное резюме и руководство к действию

В совокупности обе системы имеют свои достоинства:

✔️ выбирают отечественную программу, если:
→ В основном для ежедневного внутреннего потребления и трансферов;
→ Особое внимание уделяется функциям нулевой комиссии и мгновенного платежа;
→ Требуется использование определенных функций сервиса lifestyle (скидки на такси Grab / оплата автострады TNG).

✔️ отдает предпочтение каналам интернационализации:
↳ Частые покупки за границей или деловые поездки; и
↳ Желание гармонизировать управление финансовыми потоками в разных странах.
↳ Чувствительны к курсам валют и готовы нести немного большие расходы в обмен на удобство!

С углублением интеграции Экономического сообщества АСЕАН (AEC) и реализацией торгового соглашения RCEP ожидается, что в ближайшие пять лет границы будут еще больше размыты - и тогда мы сможем увидеть рождение действительно бесшовной паназиатской экосистемы смарт-платежей!